2024年以來，我國新能源產業發展明顯提速。在雙碳政策底細下，環球新能源汽車市場保持高速增長，滲入率連續提拔，我國鋰電產業鏈布局完善，充分享受環球汽車電動化紅利，產業鏈關鍵材料環節量利齊基隆當鋪推薦升，后續業績有望維持高增長。上游設施商訂單充足，多數頭部公司僅2024年上半年訂單就過份2024年全年程度。訂單的快速增長，疊加下游需求導致交付周期縮短，將帶來鋰電設施公司收入和業績確定加快。固然二級市場上，鋰電池概念股連續回落，但作為業內普遍看好的要點賽道，在估值回落后，投資時機將逐漸浮出，發起投資者逢低分批布局。
從鋰電產業來看，鋰電材料、鋰電設施等細分領域被普遍看好。個股方面，新能源車產業鏈要點資產寧德時代被當鋪 抵押業內長期看好;中期看好中上游產業鏈各環節龍頭的進化才幹，億緯鋰能、恩捷股份、璞泰來、天賜材料、新宙邦、當升科技、容百科技、科達利等公司將受益。
寧德時代(300750)
寧德時代2024年前三季度有效產能106gh，在建產能投產后，預測 2024 年 年 底 產 能 將 達220-240GWh。公司擴產激進，此前定增擴產135gh，貴鹿谷鄉當鋪推薦州基地、廈門基地等陸續開工，預測2024年年底產能將超400gh，全年有效出貨才幹達300gh以上。
東吳證券預測2024年公司電池出 貨 120GWh 以 上 ， 同 比 增 長160%，此中內地動力80gh，海外動力20gh，儲能及兩輪車15gh，2024年出貨有望超240gh，持續兩年翻番以上增長。盈利方面，當前為電池廠談價窗口期，電池漲價預期強烈，預測2024年一季度漲價落地，代價漲幅過份10%，將有效傳導碳酸鋰代價上漲。跟著電池原材料漲價趨緩，電池盈利拐點明確。
億緯鋰能(300014)
億緯鋰能動力電池客戶質量處于內地第一梯隊，4680大圓柱前瞻布局未來可期。跟著公司動力產能繼續開釋，2024年預測軟包三元、三元圓柱出貨高速增長，2024年磷酸鐵鋰首次進入乘用車領域，進入新勢力供給鏈，動力電池業務大有可為。
光大證券以為，公司多個擴產項目加快擴產，順應大客戶專業路線優化與儲能等領域的旺盛需求，在4680大圓柱與磷酸鐵鋰領域進行重點布局，積極順應專業路線優化，顯現出公司前瞻的戰略布局。公司差別與中科電氣、恩捷股份、格林美、華友鈷業、德方納米、SKI貝特瑞等進行產業鏈布局，不亂原材料供給，減低采購成本，產業鏈合資公司產能2024年下半年陸續開釋，提拔供給鏈優勢和成本管控才幹，盈利才幹有望拐點回升。
恩捷股份(002812)
恩捷股份作為環球出貨量第一的鋰電池當舖汽車隔膜供給商，預測2024年隔膜出貨量超28億平米，實現埔鹽鄉當鋪翻倍以上的增長;2024年隔膜出貨量超45億平米，同比增長60%以上。依據環球重要鋰電池廠商產能安排，2025年之前，公司重要客戶預測鋰電池的整體產能將過份920GWh，對應超138億平方米鋰電隔膜需求。
華鑫證券表示，公司募投項目共計建設32億平方米隔膜、2億平方米涂覆膜，可有效保障公司未來2-3年的產能擴張。鋁塑膜作為軟包電池的封裝材料，是軟包電池產業鏈中專業難度最高的環節之一，對軟包電池的質量有至關主要的陰礙。因其專業壁壘較高，鋁塑膜市場長期由日本企業所佔有，國產替代空間廣闊。本次募投項目擬新增28億平方米鋁塑膜產能，未來有望成長為第二增長曲線。
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鋰電池
黃金坑
億緯鋰能
盈利拐點
