一年一度的信托公司年報披露大戲逼近收官。
截至5月25日，時代周報統計，共有66家書托公司披露了年報數據;受疫情等多如何用手機借錢種因素陰礙，有雪松信托、國通訊托2家書托公司的年報尚未披露。
整體來看，2024年信托公司交出的成果單可圈可點。
據中國信托業協會統計，截至2024年第4季度，信托行業的利潤總額為72705億元，與2024年根本持平，不過信托行業的資產控制規模為216萬億元，較2024年年終下降485%。
5月25日，國家金融與發展實驗室副主任曾剛對時代周報表示，從全年運行場合看，信托行業經營狀況優良，風險程度總體可控，高質量發展和服務實體經濟才幹進一步提拔，實現了向高質量發展轉型的優良開局。信托業堅定回歸本源、提質增效，整體經營穩健，服務實體的能動性、依法經營的自覺性春風險防控的主動性連續不斷增強。
2024年行業業績展示趨穩回升，用益研究數據顯示，此中中信、中融、華能信托位居營收前三;盈利上，盡管2024年大多數信托公司上年有盈利，但賠本的信托公司家數由2024年的2家擴大至4家，差別是安信信托、華宸信托、華融信托和華信信托。
5月24日，上海一位信托行業從業人士對時代周報表示，信托公司業績賠本一方面受外部經濟及金融環境不確認性及嚴監管陰礙，市場流動性風險增加;另一方面，是由於信托公司治理程度不高，業務停滯、資產減值損失增加。
事實上，信托公司正面對嚴肅監管，特別是在房地產信托領域，再加上資金信托新規征求意見稿頒布，信托行業首次引入非標比例限制，將典當手機借款對信托行業非標業務造成巨大沖擊。曾經躺著賺錢的信托公司，迎來了行業分快速手機借款流程化，亟待業務轉型的新考題。
5月25日，國信證券非銀行金融解析師王劍通知時代周報，資金信托新規出臺將促進信托行業繼續發揮信托制度優勢，推進轉型創造，行業內各種創造業務涌現，如家屬信托、保險金信托、股權信托、遺囑信托、知識產權信托等均是在信托業務上進行的新試探和新嘗試，也能體現信托行業特色經營的不同化優勢。
業績分化加劇
2024年行業整體業績回暖，但信托公司之間的行業分化加劇，行業利潤向頭部公司會合。
早在2024年，中信信托就拿下信托行業年度業績的頭把交椅，2024年更是以7177億元營業收入、3593億元凈利潤的業績名列前茅。
《2024年度中國信托行業發展評析》的數據顯示，從控制資產規模數據上看，截至2024年終，信托公司控制資產規模為216萬億元，信托業40%以上的信托資產規模都會合于前十家公司，信托公司強者恒強的態勢愈演愈烈。
具體從收入結構來看，對營收、凈利名列前矛的信托公司而言，手續費及傭金收入和投資收益是利潤的主要功勞者。
華能信托則憑借3175億元的手續費及傭金收入、1703億元的投資收益，躋身行業凈利潤榜單前列。光大信托憑借3745億元的手續費及傭金收入，沖入信托業務收入和凈利潤排名前十。
此外，公然的66家書托公司的財務數據顯示，歸母凈利潤排名前五位的平安信托、中信信托、重慶信托、華能信托、華潤信托，凈利潤均過份25億元。此中，華潤信托2024年以3074的營業收入、2886億元凈利潤等要點業績指標穩居行業第一梯隊。
5月25日，華潤信托相關擔當人通知時代周報，這得益于公司在結構金融、證券投資、資產證券化、供給鏈金融、普惠金融、尺度基金等領域早操持、早布局，成為行業里少數自有和代客并駕齊驅、信托業務線齊備并相對平衡發展的信托公司之一。
反觀排名尾部的幾家公司，公然數據顯示，2024年，安信信托、華宸信托、華融信托和華信信托，成為信托公司中陷入賠本的4家公司，合計賠本4616億元。
5月25日，上海一家大型財富控制公司人士向時代周報表示，在嚴格調控下手機借款評估費用，信托行業內部資產規模、行業業績連續調換，頭部企業優勢進一步拉大。2024年，在新冠肺炎疫情連續，資產荒的大底細下，信托業分化更為激烈，頭部優質信托公司更具有發展優勢。
具體來看，華信信托和華融信托在業務上，手續費及傭金收入同比大幅下降甚至腰斬;其次，資產減值損失出現大幅增加的場合，營業總支出廣大于營業總收入。
此外，時代周報了解到，受經濟下行壓力陰礙，社會整體信用風險曝光幾率增加，計提金融資產信用減值損失也陰礙到信托公司業績。公然數據顯示，山東信托、陜國投A(000563SZ)等信托公司在2024年大幅增加計提減值預備，其計提金額與2024年比擬過份200%。
2024年，信托業風險項目春風險資產規模顯著增加，從環比看，2024年4個季度，風險資產規模的環比增速差別為2739%、2274%、3272%和2514%。
對此，中國信托業協會表示，跟著風險的充分曝光，預測信托風險資產規模變化將趨于平穩，行業整體風險也將逐漸從發散進入收斂狀態。
轉型主動控制業務
5月8日，銀保監會對外發表《信托公司資金信托控制暫行設法(征求意見稿)》。
5月24日，中泰證券非銀行金融解析師向時代周報表示，信托新規延續了對資管行業的監管思路，信托行業轉型迫在眉睫，保存信托私募投行的特點，繼續發揮非標投資優勢;回歸信托本源，勉勵發展服務信托、家屬信托。
嚴監管下，地產信托業務規模遭受嚴控，傳統信托業務盈利空間遭受壓縮。在政策和罰單的導向下，2024年以來，信托公司就已被迫走出暢快區，開始向主動控制要業績。
5月24日，上海一位信托從業人士向時代周報解析，主動控制規模這一指標可以用來衡量信托公司的綜合實力，信托公司可否有效利用主動控制才幹管理風險，促進業績不亂增長，是其深化轉型中的必須一關。
據云南信托教導顯示，2024年66家書托公司主動控制規模為926萬億元，較2024年增加2萬億元，同比增加2929%，占信托資產規模比例為4350%;被動控制規模為1203萬億元，較2024年減少311萬億元，減少2057%，占信托資產規模比例為5650%。
5月22日，中航信托相關擔當人通知時代周報，為契合監管要和解自身發展戰略，公司主動壓降通道，積極調換信托資產控制規模與結構。從數據結局來看，其被動控制型信托資產規模和占比已經持續三年實現雙降，主動控制型信托資產規模持續三年實現20%以上的增長。
信托行業轉型步伐加速，信托業務資金來歷結構逐漸優化。
此前，信托資金來歷中，單一資金信托一直是最重要的資金來歷。但自2024年2季度起，聚合資金信托占比開始過份單一資金信托。
2024年4季度末，聚合資金信托規模99萬億元，占比為4593%，同比上升119個百分點，較2024年終增加8000億元，占比上升581個百分點。
時代周報梳理發明，信托公司也在力求加如何進行手機借款評估碼創造業務，發力消費金融業務和家屬信托，尋求新的利潤增長點。
華泰證券非銀團隊在最新教導中表示，信托公司可依托政策紅利，逐漸實現向主動控制型業務的轉型，輔以資產證券化、家屬信托等服務信托業務，邁向遼闊賽道。
據悉，中誠信托切入新基建發展領域，為新能源汽車產業提供金融支援;中航信托在科技創造領域亦也已開始深入布局。
5月22日，中航信托相關擔當人通知時代周報，截至2024年終，中航信托綜合運用多元金融工具支援國家高新專業類科技創造企業的項目存續規模約625億元，蓋住領域廣泛分布于高檔制造、新一代信息專業、綠色新能源等新興科技產業及細分領域。
展望2024年，中國將面對的內地外經濟環境加倍復雜。再加上嚴監管形勢連續加碼，經濟下行壓力顯著加大、新冠肺炎疫情暴發和環球散播等不確認性的加大，給信托業帶來了新的挑戰。
近期，中國信托業協會從資源實力、風險控制才幹、增值才幹、社會責任四大模塊11項定量指標對各信托公司的經營控制場合進行了2024年度行業評級。
據不完全統計，現在已有中融信托、重慶信托、愛建信托、交銀國際信托等19家書托公司獲A評級，較往年超25家拿A場合，A類名單幅度有所縮水。
面臨監管政策和監管環境的基本性變化，信托行業將進入新的發展階段，行業轉型有望加快，曾剛以為信托公司在2024年重點需要關注若干方面：一是從融資類業務向投資類業務轉型;二是深入發掘受托服務性能，發展服務信托;三是大力發展財富控制業務;四是全面加強信托文化建設。
